Das Mischfonds-Universum ist voller Fonds, die viel Aufmerksamkeit von den Medien erhalten. Darüber hinaus gibt es Fonds, die zwar wesentlich unbekannter sind, den Stars am Fondshimmel aber sonst in nichts nachstehen. So ist es zum Beispiel mit dem Auretas strategy balanced Fonds, der die Performance von anderen Mischfonds-Schwergewichten in den letzten fünf Jahren deutlich übertrifft (siehe Chart). Doch welches Unternehmen steckt hinter dieser Erfolgs-Story?

Die Auretas family trust GmbH mit Sitz in München und Hamburg betreut derzeit ein Vermögen von mehr als vier Milliarden Euro für private und institutionelle Investoren. Das Family Office zählt sich selbst mit etwa 50 Mitarbeitern zu einem der bedeutendsten Vermögensverwaltern in Deutschland.

Mit dem Auretas strategy balanced (ISIN: DE000A2AJHK9) hat das Unternehmen im Jahr 2007 einen Mischfonds konzipiert, der zu ausgewogenen Teilen in Aktien und Anleihen investiert. Mit der neuen R-Tranche können auch Privatanleger seit August an diesem erfolgreichen Konzept teilhaben.

Aktien oder Aktienfonds dürfen einen Anteil von 65 Prozent des Vermögens nicht übersteigen. Die Quote liegt derzeit bei rund 40 Prozent für Aktien- und etwa 37 Prozent für Rentenfonds. Dabei wird ausschließlich in Fonds investiert, deren Management durch herausragende Erfolgsbilanzen überzeugen konnte. So überrascht es nicht, dass der Fonds auch Anteile des Julius Baer Physical Gold Fund oder des FvS Multiple Opportunities im Portfolio hält. Zertifikate und alternative Investments sowie Geldmarktprodukte können das Portfolio des Fonds abrunden.

Das Anlageziel des Fonds ist ein möglichst hoher Wertzuwachs bei geringen Schwankungen. Mit einer Performance von 33,27 Prozent in den vergangenen fünf Jahren hat der Auretas-Fonds dieses Ziel durchaus erreicht. Die Mischfonds-Schwergewichte Carmignac Patrimoine (18,02 %) und Ethna Aktiv (20,05 %) – beides absolute Topseller bei FondsDISCOUNT.de-Kunden – schneiden im Vergleichszeitraum deutlich schlechter ab (Angaben FWW: 08.09.2016). Die Fünf-Jahres-Volatilität des Auretas-Fonds liegt mit 9,61 Prozent im einstelligen Bereich und damit in der Nähe der Vergleichsfonds von Carmignac (7,91 %) und Ethena (6,74 %) (Quelle: Edisoft).

Sicherlich lässt sich über die Vergleichbarkeit der Fonds streiten. Die Fonds aus dem Hause Carmignac und Ethenea weisen eine etwas höhere Rentenquote auf und verfolgen eine andere Strategie als der ausgewogene Auretas-Fonds. Nichtsdestotrotz genießen die Flaggschiff-Fonds in den vergangenen Jahren eine hohe Aufmerksamkeit in den Medien und in der Folge auch hohe Kapitalzuflüsse von Investoren. Unbekanntere Mischfonds wie der von Auretas gelten hingegen höchstens bei Branchen-Insidern als Geheimtipp und können einzig und allein durch ihre Performance überzeugen.

Tipp: Mehr Infos über die Unternehmensphilosophie von Auretas gibt es in dem folgenden Video zu sehen. Über unsere Partnerbanken comdirect und Consorsbank erhalten sie auf den Auretas strategy balanced Fonds 100 Prozent Rabatt auf den Ausgabeaufschlag. Bei ebase ist der Fonds darüber hinaus auch sparplanfähig ab einem monatlichen Betrag von nur zehn Euro.