Unternehmensfusion Fusion von Franklin Templeton und Legg Mason ist abgeschlossen

Franklin Templeton kündigte bereits im Februar an, den Wettbewerber Legg Mason übernehmen zu wollen. Die in Kalifornien ansässige Investmentgesellschaft hatte Legg Mason 50 Dollar je Aktie (insgesamt 4,35 Milliarden US-Dollar) geboten. Zudem sollten die ausstehenden Schulden von Legg Mason in Höhe von rund zwei Milliarden Euro übernommen werden. Jetzt hat das Unternehmen Franklin Resources, welches hinter der Marke Franklin Templeton steht, mitgeteilt, dass die Übernahme abgeschlossen ist.

Bedeutendste Transaktion in der Geschichte von Franklin Templeton

Das fusionierte Unternehmen zählt nun zu den größten unabhängigen Asset Managern der Welt. Mit einem verwalteten Vermögen von 1,4 Billionen Euro steigt Franklin Templeton laut eigenen Aussagen auf Rang sechs in der Liste der weltgrößten Anbieter. Das Verhältnis von institutionellen und von privaten Kunden sei nun ausgewogen. „Seit unserer Ankündigung ist enorm viel geschehen, aber die strategische Begründung für die Kombination der beiden Unternehmen hat sich nur noch verstärkt“, wird Jenny Johnson, Präsidentin und Vorstandschefin von Franklin Templeton, in der Mitteilung zitiert. Jetzt könne die Präsenz von Franklin Templeton in wichtigen Regionen und Ländern vertieft werden. Diese Übernahme eröffne beträchtliche Wachstumschancen, die durch Skaleneffekte und Diversifikation bei Anlagestrategien, Vertriebskanälen und Regionen ermöglicht werde. Diese Übernahme ist laut der Mitteilung die bedeutendste Transaktion in der Geschichte von Franklin Templeton.

Keine Änderungen für Anleger

Zunächst soll sich für Anleger nichts ändern. Dazu Stefan Bauer, Country Head Germany bei Franklin Templeton (Bild links unten), im Kurzinterview bei FondsDISCOUNT.de:

FondsDISCOUNT.de: Herr Bauer, ergeben sich für Anleger, die in Fonds von Legg Mason investiert sind, relevante Änderungen? Aktuell oder künftig?

Stefan Bauer: Wir konzentrieren uns darauf, die Autonomie jedes spezialisierten Anlageverwalters zu bewahren und gleichzeitig die Vorteile zu nutzen, die sich aus der Tatsache ergeben, dass sie alle im Besitz einer finanzstarken Organisation sind, Franklin Templeton. Ein Markenzeichen dieser Transaktion sind Kontinuität und Stabilität. Es wurden Änderungen in der Muttergesellschaft und beim Vertrieb vorgenommen, die dem breiteren Unternehmen und den einzelnen Investmenteinheiten zugutekommen, aber es sind keine Änderungen der Investitionsstrategien oder des Portfoliomanagementpersonals innerhalb der spezialisierten Investmenteinheiten geplant.

Ändern sich die Namen der Fonds? Gibt es Verschmelzungen?

Diese Übernahme fügt den bestehenden Anlagestrategien von Franklin Templeton differenzierte Fähigkeiten hinzu, mit minimalen Überschneidungen über mehrere Weltklasse-Boutiquen und Vertriebskanäle und bringt eine bemerkenswerte zusätzliche Expertise in den Kernbereichen festverzinsliche Wertpapiere, Aktien und Alternative Anlageklassen. Wichtig zu wissen ist, dass keine Änderungen an den differenzierten Anlagestrategien der spezialisierten Investmentmanager geplant sind, die von der globalen Infrastruktur von Franklin Templeton und den laufenden Investitionen in Technologie und Innovation profitieren werden. Die Autonomie der differenzierten Anlagespezialisten soll gewahrt bleiben. Es sind keine nennenswerten Fondskonsolidierungen oder Fondsänderungen geplant; daher werden die Symbole der Fonds-Ticker und die Produktpaletten der SICAV gleich bleiben. Jede unserer Weltklasse-Investmentorganisationen wird ihre Investitionsautonomie beibehalten, da wir glauben, dass dies zu einer überlegenen Performance führt, die Besonderheit der Spezialisten verstärkt und der Diversifizierung zugute kommt. Es steht auch im Einklang mit der Art und Weise, wie wir frühere Akquisitionen angegangen sind, da wir qualitativ hochwertige Anlageprozesse schätzen und zu erhalten suchen.

Top-Fonds von Legg Mason

Legg Mason QS Conservative Fund A (ISIN: IE00BQQPSG28)

Dieser Mischfonds aus dem Jahr 2015 wird von Thomas Picciochi und Lisa Wang gemangt. Das Team investiert das Fondsvermögen in andere Investmentfonds. Dabei sollen mindestens 60 Prozent in anleiheorientierte Fonds und mindestens 20 Prozent in aktienorientierte Fonds investiert werden. Im Portfolio liegen auch Fonds aus dem Legg-Mason-Universum. Aktuell hält der Fonds ein Volumen von rund 15,7 Millionen US-Dollar (Stand 03.08.2020).

Wertentwicklung im Fünf-Jahreszeitraum

Legg Mason Western Asset Asian Opportunities Fund (ISIN: IE00B2Q1FK59)

Portfoliomanager Desmond Soon investiert in Schuldverschreibungen von Emittenten in verschiedenen Ländern Asiens und einigen Schwellenmärkten des asiatisch-pazifischen Raums. Aktuell ist Soon zu rund 56 Prozent in Staatsanleihen und zu rund 25 Prozent in Unternehmensanleihen investiert. Anleihen mit BBB-Rating sind am häufigsten im Portfolio zu finden. Der Rentenfonds wurde im Jahr 2008 aufgelegt, Fondsvolumen: 475 Millionen Euro (Stand 30.06.2020).

Wertentwicklung im Fünf-Jahreszeitraum